투자 관리

소개

투자 관리

목차

1. 투자 관리의 목적
가. 일반투자의 목적
나. 벤처캐피탈 투자의 목적
다. 투자관리

2. 효율적인 투자관리 단계
가. 사전 투자분석
나. 투자자금의 배분에 관한 투자전략
다. 포트폴 리오 수정과 투자성과평가
 
3. 투자관리 방법 
가. 투자관리 Process
나. 사후관리 조건(3가지)
라. 사후관리 개요
마. 정보의 활용정도
 바. 소극적 투자관리 (PASSIVE INVESTMENT MANAGEMENT)
사. 적극적 투자관리 (active investment management)

4. 투자관리 모델
가. 투자관리 프로세스확정 관리 평가
나. 투자관리와 평가 연계방안
다. 투자 사후관리 방안
라. 투자 타당성 평가 
마. 자금관리
바. 채권 채무등 자산 관리
사. 재무분석과 통제관리

본문내용

1. 투자 관리의 목적
< 합리적 투자대상 선택 후 일련의 투자과정을 효율적으로 관리하여 기대수익의 증가, 투자위험의 최소화 목적 >
가. 일반투자의 목적
o 목표를 수립하는 것은 바로 투자 시에 발생할 수 있는 여러 가변적인 상황들을 정리 시키고 처음 만들었던 목표를 빠르게 달성하기 위함. 
o 투자가 주는 이익과 위험도 그리고 예상 투자 기간에 따라 4가지로 분류
① Capital Preservation-가장 보수적이고 예상 투자 기간이 짧은 투자
-이는 원금상승이나 일정한 수익창출이 아니라 말 그대로 원금 보호 목적  그렇다고 해서 이자율이 0%라는 말은 아니다.  다만 시간이 지날수록 생길 수 있는 원금의 가치 상실만큼 만을 보호 해 준다. 즉, 인플레이션만큼의 수익률만 창출시키는 것임  따라서 장기 투자 보다는 단기 투자 (1년 미만)의 투자기간을 가지고 있는 투자자에게 적합② Capital Appreciation- 이는 capital preservation보다는 다소 높은 수익률을 목표로 - 인플레이션 보다는 조금 높은 수익률을 창출하고 중/장기적으로 보았을 때 원금의 가치상승을 목표로 젊은 직장인들이 노후를 위해 저축을 할 때에 모아두고 있는 돈의 상당부분을 이러한 capital appreciation에 할애 하여야 좋은 것도 이 때문이다. 또한, 수익률이 인플레이션 보다는 높다 보니 포트폴리오 구성 시 위험도가 다른 목표들 보다는 큰 것이 사실이다.  하지만 그 대가로 원금의 상승을 노릴 수 있기 때문에 현금창출 능력이 뛰어난 젊은 직장인들에게도 권하고 싶은 투자다. ③ Current Income - 제목 그대로 원금 상승을 노리기 보다는 현재 가지고 있는 자금을 가지고 필요한 생활비등을 창출하는 것을 목표로 하는 투자다. 
- 젊은 직장인들 보다는 재산이 어느 정도 있는 은퇴한 투자자들에게 적합한 투자④ Total Return- 이는 current income을 생활비로 지출하지 않고 재투자 하는 것을 목표 - 위험도는 capital appreciation보다 낮되 current income보다는 높음

참고자료

· 없음