내부회계관리제도가 접대비 통제에 미치는 영향 (The Effect of Internal Accounting Management System on Entertainment Expenses)

서지정보

· 발행기관 : 한국회계학회
· 수록지 정보 : 회계저널 / 26권 / 3호 / 105 ~ 139페이지
· 저자명 : 최성호, 김문태

초록

내부회계관리제도는 기업의 신뢰성을 확보하고 회계투명성을 제고하기 위해 도입되었다. 내부회계관리제도가 효과적으로 운영되는 기업은 비효율적으로 운영되는 기업에 비해 경영의 효율성과 재무정보의 신뢰성이 높은 것으로 평가되고 있다.
내부회계관리제도를 분석한 선행연구의 대부분은 내부회계관리제도의 취약성 여부가 재무정보의 질과 자본시장에 미치는 효과를 분석하였을 뿐, 내부회계관리제도가 회계프로세스업무를 효율적으로 통제하는지 특정 계정과목을 대상으로 분석한 연구는 거의 없었다.
이에 본 연구는 내부회계관리제도가 효율적으로 운영되고 있는 기업이 취약한 기업에 비해접대비의 과대지출을 효과적으로 통제하는지를 살펴보았다. 접대비는 경영자의 특권적 소비행태의 전형적인 대리변수로써, 투자자 보호 및 내부통제장치가 취약하거나 내부자가 접대비 행사에 대한 강한 통제권한을 가질 경우 접대비의 발생규모 및 빈도가 많은 것으로보고되고 있다. 더욱이 우리나라의 경우 접대비에 대한 법적 규제와 사회적 통념이 비교적관대하여 비합법적인 수단으로 악용될 수도 있다는 우려가 지적되어 왔다.
본 연구는 2006년부터 2015년까지 한국거래소에 상장된 13,021개 기업-연도 표본을 대상으로 내부회계관리제도가 취약한 기업에서 접대비의 지출이 더 많은지를 검증하였다.
분석결과, 내부회계관리제도가 취약한 기업은 효율적으로 운영되고 있는 기업에 비해 접대비(성) 지출이 유의하게 많았으며, 세법상 손금한도를 초과하는 접대비의 비중도 더 높은것으로 나타났다. 이는 내부회계관리제도가 효율적으로 운영된 기업은 임직원의 부당행위및 위법 또는 절차 및 내부정책의 고의적인 위반행위를 포착하여 시의적절한 대응조치를 취할 수 있다는 내부회계관리제도의 효과성을 실증적으로 검증한 것이다.
본 연구는 내부회계관리제도가 경영자의 특권적 소비행태로 대표되는 접대비 관련 지출을통제할 수 있다는 결과를 제시함으로써, ‘김영란법’의 시행에 따른 내부회계관리제도의 긍정적 역할을 제시하였다는 점에서 공헌점이 있다.

영어초록

Internal Accounting Management System (hereafter 'IAMS') has been installed to raise firms' accounting transparency and to ensure financial information reliability. The firms that are efficiently operating with IAMS may have higher managerial efficiency and financial information reliability than inefficiently equipped firms.
The majority of prior research, however, have merely examined the effects of the weakness in IAMS on the qualities of financial information and capital market response.
Therefore, this study empirically examines whether firms with weak and unsound IAMS more spend money to entertainment expenses and firms with weak and unsound IAMS do overmuch exceed Corporate Tax Deduction Limit than those of healthy and sound IAMS. The final samples for test consist of 13,021 firm-year data, selected from the KRX listed companies of the fiscal year during 2006-2015. Managers’ perquisites consumptions are measured as 1) only entertainment expenses (hereafter, PERK1), 2) the sum of entertainment expenses and employee benefits (hereafter, PERK2), and 3) excess of corporate tax deduction limit (hereafter, PERK3). This study a weak IAMS into two measures, Internal Control over Financial Reporting Officer written by firms (hereafter, ICW) and Review paper by auditors (hereafter, REVIEW).
The results of this study is as follows. ICW and REVIEW are very significantly reflected in PERK1, PERK2, and PERK3. It is noteworthy that the firms with weak IAMS and the firms with excess of corporate tax deduction limit have spent more money on entertainment expenses irrelevant to the company affairs than efficiently operating firms.

참고자료

· 없음