감사인의 전공과 학력은 감사의견에 영향을 미치는가? 중국 상장기업을 이용한 분석 (Do Auditors’ Major and Educational Background Affect Audit Opinion? An Analysis Using Chinese Public Firms)

서지정보

· 발행기관 : 한국산업경제학회
· 수록지 정보 : 산업경제연구 / 32권 / 4호 / 1443 ~ 1466페이지
· 저자명 : 왕빙거, 최승욱

초록

국내 상장기업의 사업보고서에는 2018년부터 업무담당이사의 실명이 기재된다. 미국의 PCAOB 역시 감사를 담당한 이사의 실명 공개 방안을 추진한 바 있다. 이러한 정책적 변화는 감사인의 개인적 업무역량이 감사품질과 밀접한 관련이 있을 것이라는 전제가 있다. 이에 본 연구는 이미 감사인 실명이 공개되고 있으며, 개별 감사인의 인적 자료가 수집 가능한 중국의 상장기업을 활용하여 감사인 개인의 특성 차이에 따라 감사의견에도 차이가 있는지 조사한다.
상하이와 선전 주식시장에 상장된 1,862개 기업을 이용한 분석결과는 다음과 같다. 감사인의 회계·재무 전공 여부와 최종학력은 감사의견과 밀접한 관련이 있었다. 구체적으로, 회계·재무 전공 감사인은 강조사항이 포함된 적정감사의견을 낼 가능성이 유의하게 낮았다. 감사인의 최종학력이 높을수록 비적정감사의견 및 강조사항이 포함된 적정감사의견을 제시할 가능성이 적정의견을 낼 가능성보다 유의하게 더 낮았다. 또한 대형감사법인보다 중소형감사법인에서 학력과 감사의견의 관계가 관찰되었다. 이는 감사업무와 절차가 표준화된 대형감사법인에서는 감사인 개인의 특성이 희석되는 것을 의미한다.
이러한 본 연구의 발견은 최근 각국의 규제기관이 감사인 개인의 책임을 강화하려는 움직임을 보이고 있는 상황에서 규제와 감사환경의 변화에 중요한 시사점을 제시한다. 특히 감사를 담당하는 이사의 실명이 막 공개되기 시작한 국내의 상황에 탐색적 시사점을 제공할 것으로 기대된다.

영어초록

This study investigates the effect of auditors’ major and educational background on audit opinion. Recent audit regulation change presumes that the auditors’ individual characteristics are closely associated with audit outcomes. For instance, the names of the audit partners are disclosed in annual reports from 2018 in Korea. The PCAOB of the United States has also pursued to disclose the names of auditors who are responsible for the audit. Therefore, the current study explores whether there is a systematic difference in audit opinion according to individual auditor characteristics. The tests are conducted using Chinese public firms who already reports annual report with audit partner names included.
The results using 1,862 listed firms in Shanghai and Shenzhen stock market are as follows. First, auditors’ accounting and finance major is not related with reporting qualified audit opinion. In contrast, it is negatively related with reporting explanatory paragraph on unqualified audit opinion. Auditors’ educational background is also negatively related with disclosing qualified opinion or unqualified opinion with explanatory paragraph. We additionally find that female auditors are prone to issue unqualified audit opinion.
The findings of this study suggest that the auditors’ characteristics may have a systematic effect on audit quality. Our paper provides important implications for the change of regulations and auditing environment as the regulators in each country have recently been trying to strengthen the responsibility of the individual auditors.

참고자료

· 없음