[국제금융론] 국제금융론CLC8주문제

목차

1. The effect of increased money suppy on the LMUIRP curve.
2. Overshooting
3. The effect of temporarily increase of fiscal policy in the shorterm asset market
approach under the flexible exchange rate system.
4. The effect of temporarily increase of fiscal policy in the shorterm asset market
approach under the fixed exchange rate system.

본문내용

3. The effect of temporarily increase of fiscal policy in the shorterm asset market
approach under the flexible exchange rate system.
변동환율제하의 단기자산시장의 일시적 재정정책의 증대효과 접근이란?

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Ⅰ.화폐공급의 일시적 증대효과
(1) 조정메카니즘
화폐공급 일시적증대 → LMUIRP곡선 우상향이동, LM곡선 우하향이동
→ 환율상승, 금리하락 →
IS곡선 금리하락으로 우하향(Y, S평면), IS곡선 환율상승으로 우상향(Y, R평면) →
실질국민소득증대(순수출수요증대와 투자수요증대의 결과임)

(2) 먼델-플레밍모델과의 차이
1) 환율상승의 원인
M-F모델에서는 금리하락과 소득증가에 의한 국제수지악화로 환율상승이 야기되나 자산시장접근모델에서는 금리평가에 의해 환율상승이 야기된다.

2) 정태적 기대
두 모델 모두 환율에 대해 정태적 기대를 하고 있다.

참고 자료

없음