뮤추얼 펀드

소개글

교양과목(증권시장의 이해) 수강시 제출했던 `뮤추얼펀드`에 대한 보고서

목차

Ⅰ. 뮤추얼 펀드 (Mutual Fund)
1. 뮤추얼펀드의 의의
2. 계약형 투자신탁 Vs. 회사형 투자신탁
3. 뮤추얼 펀드의 기원

Ⅱ. 뮤추얼 펀드의 분류
1. 중도환매 가능 여부에 따른 분류
2. 주가설정(증자) 여부에 따른 분류
3. 유가증권 편입비에 따른 분류

Ⅲ. 뮤추얼 펀드 투자시 유의사항
1. High risk, High return
2. 약 관
3. 수 익 률

Ⅳ. 적립식 뮤추얼펀드
1. 적립식 펀드의 이해
2. Cost Averaging 효과

Ⅴ. 조사를 마치며

본문내용

Ⅰ. 뮤추얼 펀드 (Mutual Fund)
1. 뮤추얼펀드의 의의
`뮤추얼(Mutual)`이라는 단어에는 `공동목표`라는 뜻이 담겨 있고, `펀드(Fund)`는 `여러사람으로부터 모은 자금의 집합체 또는 뭉칫돈`이라는 의미이다. 다수의 일반인이 자금을 모아 거대한 자금을 형성하여 뮤추얼펀드의 자본금으로 납입하여 운용회사에서 운용해주는 것이므로, 뮤추얼펀드에 투자하는 것은 뮤추얼펀드가 발행한 주식을 매입하는 것이 된다. 이 때, 투자가는 수익자인 동시에 주주가 되므로 투자자는 회사의 운영 및 투자정책에 의결권을 가진다. 뮤추얼펀드는 회사형태로 상장돼 있기 때문에 언제든지 주식을 매각할 수 있으며, 수익은 `배당`형태로 받게 된다. 자금은 운용회사에서 운용을 담당하고 자산보관회사에서 보관하며, 일반 사무수탁회사에서 뮤추얼펀드의 일반 운영을 담당한다.

2. 계약형 투자신탁 Vs. 회사형 투자신탁
투자신탁은 조직형태에 따라 크게 계약형과 회사형으로 나누어진다. 우리나라의 경우를 적용해 보면 계약형 투자신탁은 수익증권, 회사형 투자신탁은 뮤추얼펀드라고 쉽게 생각할 수 있다.

가. 계약형 투자신탁 (수익증권)
계약형투자신탁은 위탁자, 수탁자, 수익자의 3당사자 계약에 의해 만들어 지는데, 이때 위탁자는 운용을 담당하는 투자신탁(운용)회사가, 수탁자는 신탁재산을 보관·관리하는 기관으로 주로 은행이, 수익자는 위탁자가 발행한 수익증권을 구입한 일반투자자가 된다. 또한 계약형 투자신탁의 계약당사자는 아니지만 수익자에게 수익증권을 판매하는 판매회사가 존재하고 이렇게 4자의 관계에 의해서 형성된다.

참고 자료

없음